零售AUM作为银行财富管理体系的核心指标，是轻型银行的根基和底盘。
年初，招商银行首次提出打造“大财富管理价值循环链”，并作为未来五年的工作主线。而常年深耕零售领域的招商银行，在财富管理业务方面，也有了较多积累。
据2020年业绩报显示，截至报告期末，招商银行实现营业收入2905.08亿元，同比增加208.05亿元，增幅7.71%。
其中，截至2020年末，招商银行理财产品余额达到2.45万亿元，表外理财产品余额占比达99.97%，符合资管新规导向的新产品余额达到1.66万亿元，占理财产品余额(不含结构性存款)的67.76%，同比大幅增长141.78%。
此外，招商银行旗下的招银理财是2020年盈利最高的理财子公司，净利润达到24.53亿元。
零售AUM(客户总资产)是衡量一家银行零售金融竞争力的核心指标。据招商银行披露的一季度AUM数据显示，已实现较大幅度增长，管理零售客户总资产余额为95946.18亿元，较上年末增长7.30%。
继招商银行提出打造“大财富管理价值循环链”后，7月15日，在其举办的首届“财富生态合作伙伴大会暨财富开放平台发布会”上，该行副行长汪建中宣布，招商银行零售AUM(管理客户总资产)时点规模已在日前突破10万亿大关，成为率先站上10万亿新台阶的股份制商业银行。
招商银行行相关负责人表示，“面对庞大且迅速增长的客群和AUM，以及客户越来越多元化的财富管理需求，仅靠自身提供服务显然不够。我们希望能与合作伙伴形成合力，推动招行大财富管理向数字化、平台化、生态化迈进，为超1.6亿客户提供更好的投资体验，开启全民理财新时代”。
据记者了解到，招商银行AUM规模从7万亿到8万亿，用了约14个月;从8万亿到9万亿，用了约8个月;而从9万亿到10万亿，仅用了半年。以2020年财报公布的数据为例，招商银行零售存款余额在AUM中的占比仅21.24%。
尽管零售客户总量已经突破1.6亿、AUM规模突破10万亿元，但招商银行认为未来五年，零售金融发展前景依然广阔，每年新增客户规模预计可达到1500万，AUM复合增速有望保持两位数。
面对迅速增长的客群和AUM，以及客户越来越多元化的需求，招商银行广泛链接市场资管机构，以“优选产品+长期陪伴”的模式，通过数字化、平台化能力，用信息流连接起从资金端到资产端的多层次、多角色主体，产生网络和生态效应，以全新的大财富管理生态，合力为招商银行客户提供专业的全生命周期服务。
据介绍，招商银行的“大财富管理朋友圈”已包括百余家基金公司、40余家私募机构、超30家保险公司、25家信托公司、16家贵金属公司、9家银行理财子公司，累计代销各类投资产品8500余款。
为了进一步提升财富管理的专业服务能力，汪建中表示，招商银行今年将推行“初心计划”，重构资产配置方法论、强化财富管理“中台”发动机，并以强大的金融科技能力为一线客户经理赋能。
同时，招商银行也会升级基金费率体系，将优选一批权益类基金陆续进入一折销售范畴，并且将加大前端不收费的C类份额基金布局，为客户提供更丰富的选择。
